L’AMF publie une étude sur les comportements des traders à haute fréquence.

Le 26 janvier 2017, l’Autorité des marchés financiers (AMF) a publié une étude sur les comportements des traders à haute fréquence sur les valeurs du CAC 40. Celle-ci porte plus particulièrement sur leur présence dans le carnet d’ordres, leur consommation de liquidité et leurs changements de comportement en période de stress intense. L’AMF a notamment constaté que les acteurs du trading à haute fréquence sont un soutien important à la liquidité en temps ordinaires. Elle a précisé qu’ils sont présents plus de 90 % du temps à la meilleure limite (meilleur prix proposé à l’achat ou à la vente) et représentent en moyenne 80 % de la quantité présente aux trois meilleures limites du carnet d’ordres. L’AMF a (...)